Информационный портал Форекс Арена

16.08.2019 19:06:46
#USDX vs EUR/USD vs GBP/USD vs USD/JPY. Комплексный анализ вариантов движения с 19 августа 2019 г. Анализ APLs & ZUP

Дополнение к предыдущему обзору на основании текущей ситуации на рынке - варианты движения торговых инструментов #USDX, EUR/USD, GBP/USD и USD/JPY с 19 августа 2019 г.

Minute (тайм фрейм h4)

Предыдущий обзор по #USDX, EUR/USD, GBP/USD от 14.08.2019 г. 19:12 UTC+3
____________________

US dollar Index

Движение индекса доллара #USDX с 19 августа 2019 г. станет проистекать в зависимости от направления пробоя диапазона:

• уровень сопротивления 98.30 (нижняя граница канала 1/2 Median Line Minuette);
• уровень поддержки 98.00 (верхняя граница канала 1/2 Median Line Minute)

Обзор составлен без учета новостного фона, открытия торговых сессий основных финансовых центров и не является руководством к действию (выставления ордеров "sell" или "buy").

Больше аналитики на сайте InstaForex


Материалы для изучения Анализа ZUP & APL`s.

16.08.2019 18:36:14
«Качели» биткоина: от обвала – к росту

Рынок виртуальных валют время от времени лихорадит. Практически достигнув дна, Bitcoin вновь поднимается, внушая оптимизм криптоинвесторам. Эксперты обращают внимание на некоторую трансформацию рынка цифровых активов, произошедшую за последние пару лет.

В пятницу, 16 августа, ведущие виртуальные валюты продемонстрировали рост котировок после серьезного обвала накануне. Причиной этого стали новости из ЦБ Египта: страна готовится к выпуску собственной цифровой валюты. В итоге курс биткоина вырос на 2,02%, до $9 946, цена Ethereum взлетела на 2,51%, до $182,4, криптовалюта Ripple(XRP)подорожала на 1,26%, до $0,2581, а Litecoin – на 2,03%, до $74,2.

Текущую ситуацию на рынке виртуальных активов, тем не менее, сложно назвать позитивной. Аналитики акцентируют внимание на так называемом «Индексе страха и жадности биткоина» (Crypto Fear & Greed Index), который сейчас находится на позиции Fear (страх), отражая падение рынка и приближение к минимумам. Однако если рынок демонстрирует минимумы, это хорошая новость для инвесторов, подчеркивают эксперты. Обрушение котировокBTCв начале недели и последующий их рост подтверждают, что обвал сырьевых и фондовых рынков подстегивает спрос на криптовалюты.

Специалисты напоминают, что сложная глобальная экономическая обстановка способствует повышению спроса на биткоин наряду с традиционными безопасными активами, такими как золото. Аналитики обращают внимание на трансформацию структуры рынка криптовалют: ореол прорывной новой технологии исчез, и теперь настроениями рынка управляют фундаментальный и технический анализ. Специалисты полагают, что это пошло ему на пользу, и работать в криптосфере лучше с холодной головой, все взвесив и рассчитав возможные риски.

По мнению финансовых экспертов, в ближайшее время рынок цифровых активов продолжит восхождение на фоне позитива из Египта. Они не исключают, что биткоин способен отвоевать прежние позиции, вернувшись к$10 000.В подобной ситуации Ethereum может дорасти до $185, XRP –подняться до $0,26, а Litecoin – подорожать до $75.

16.08.2019 18:26:30
ЕЦБ вступает в игру низких ставок, поставив под удар евро

Индекс доллара DXY с начала недели набрал 0,84%. Основную лепту внес слабеющий евро, который завершает, пожалуй, самую худшую неделю за последнее время. Дело в том, что ЕЦБ подхватил «вирус» снижения ставок. Это стало заметно по комментариям члена Управляющего совета ЕЦБ Олли Рена. По словам чиновника, европейский регулятор готовит сюрприз рынку. На сентябрьском заседании он должен объявить о существенном пакете мер стимулирования, который значительно превышает ожидания трейдеров. Экономические перспективы региона ухудшаются, что «оправдывает принятие дополнительных мер денежно-кредитной политики», пояснил Рен. Стимулирующие меры включают в себя «существенные и достаточные» покупки бумаг и понижение ставки.

Учитывая бесконечные торговые войны, риски «жесткого» Брекзита, слабеющую Германию и политически нестабильную Италию, ЕЦБ может сократить ставку на 0,1 процентного пункта. На данный момент она составляет минус 0,4%.

Акцент Центробанка Европы на стимулах, безусловно, резко контрастирует с нежеланием ФРС сигнализировать о серии сокращений. В результате доллар в этом месяце находится в непосредственной близости от максимума текущего года.

Это неизбежно, так как Федрезерв неожиданно оказался в хвосте «голубиного» забега. Его обошло большинство других центробанков мира. Неспособность ФРС «приручить» доллар стала заметна после снижения ставки в июле на 25 б.п. С тех пор свою политику смягчили несколько регуляторов, особо отличился в этом деле Банк Новой Зеландии, сокративший ставку сразу на 50 б.п.

Впрочем, участники рынков пока сохраняют веру в ФРС, оценивая снижения ставки в течение следующего года в 100 б.п. Среди крупнейших экономик только США могут позволить себе такой монетарный размах. Если Федрезерв разочарует, то доллар уйдет выше.

Если говорить о более близком временном отрезке, то ожидания относительно снижения ставок в сентябре на 50 б.п. выросли. Однако участники рынка по-прежнему позитивно оценивают перспективы доллара. По словам Джеймса Булларда, американская экономика находится в хорошей форме, несмотря на то что торговый конфликт усиливает неопределенность в отношении экономических перспектив страны. Необходимости в понижении ставок он не видит.

Доллар, похоже, продолжит пользоваться спросом, а евро – снижаться. Поэтому актуальными и более безопасными выглядят короткие позиции по EUR/USD. Цели снижения находятся на уровнях поддержки 1.1000 и 1.0000.

16.08.2019 16:29:04
Фунт отчаянно сражается за каждую позицию, Борис Джонсон сколачивает против себя коалицию

После тяжелых потерь фунт стерлингов пытается возобновить рост. Можно ли надеяться на его восстановление или продажи «британца» по-прежнему в приоритете?

Одним из поводов для улучшения позиций фунта на этой неделе послужили новости из Соединенного Королевства, свидетельствующие об активизации противников Brexit как такового и сторонников «развода» с Евросоюзом, выступающих, однако, против выхода Туманного Альбиона из альянса без заключения сделки.

В минувшую среду Джереми Корбин, лидер Лейбористской партии Великобритании, выступил с предложением выразить вотум недоверия премьер-министру страны Борису Джонсону и создать чрезвычайное временное правительство, которое гарантирует, что государство не покинет ЕС без соглашения и займется проведением досрочных всеобщих выборов.

Лидер либеральных демократов Джо Свинсон выразила заинтересованность в обсуждении совместных с лейбористами действий, однако сообщила, что предпочла бы видеть на посту главы временного правительства не Дж. Корбина, который заявил о готовности взять на себя это «бремя», а Кена Кларка или Харриет Харман – одного из двух членов Палаты общин, которые дольше всех занимают свои посты в парламенте.

Представители Шотландской национальной партии, Партии Уэльса и Зеленой партии Англии и Уэльса в свою очередь подали сигналы о готовности поддержать план Дж. Корбина.

Нельзя сказать, что данные новости столь уж позитивны, однако даже такая альтернатива выглядит лучше, чем выход Великобритании из ЕС до 31 октября любой ценой.

На этой неделе также вышли хорошие отчеты по рынку труда, инфляции и розничным продажам в Соединенном Королевстве. Позитивные макроэкономические данные снимают с повестки дня вопрос о необходимости снижения процентных ставок Банком Англии на сентябрьском заседании. Это положительный сигнал для фунта, поскольку от Федрезерва инвесторы ждут снижения процентной ставки в сентябре и октябре.

Предполагается, что если Лондон и Брюссель смогут заключить сделку, то пару GBP/USD ждет ралли до 1,2500 или выше, однако политические риски пока перевешивают макростатистику.

Специалисты MUFJ рекомендуют рассматривать попытки восстановления британской валюты как возможность для ее продажи.

По их словам, вероятность Brexit без сделки возросла до 60%, что является существенно более пессимистичной оценкой, нежели в среднем по рынку. Опрос экономистов, недавно проведенный агентством Reuters, показал, что в августе (по сравнению с июлем) шансы на реализацию «жесткого» сценария повысились на 5%, однако составляют лишь 35%.

В банке видят потенциал для дальнейшего ослабления надежд на упорядоченный Brexit, а значит, и для падения фунта стерлингов.

Согласно прогнозу MUFJ, к концу года пара GBP/USD достигнет отметки 1,10.

При этом эксперты отмечают, что даже при реализации негативного сценария шансы на восстановление в 2020 году у фунта есть.

«Мы полагаем, что негативные последствия "жесткого" Brexit заставят Лондон и Брюссель вернуться за стол переговоров для выработки решений, чтобы сократить ущерб, который понесут обе стороны. Кроме того, британские власти, вероятно, примут пакет фискальных стимулирующих мер для поддержки экономики страны», – заявили представители MUFJ.

16.08.2019 15:51:13
GBP/USD. Палата общин готовится к войне с Джонсоном: фунт расправляет крылья

В то время как евро в паре с долларом обновляет двухнедельные минимумы, фунт демонстрирует бодрость духа, игнорируя общее укрепление американской валюты. Британец в последние годы торгуется в своей собственной «системе координат», определяя для себя приоритеты среди множества фундаментальных факторов. Например, на этой неделе фунт оставил без внимания сильные макроэкономические отчёты, свидетельствующие о росте инфляции, зарплат и объёмов розничных продаж. Однако и американская статистика, которая также вышла в положительном ключе, была проигнорирована трейдерами gbp/usd. По большому счёту, фунт откликается лишь на новостные импульсы относительно перспектив Брекзита. Данная тема перекрывает все остальные фундаментальные факторы, и данный факт делает пару сложнопрогнозируемой.

Напомню, что в понедельник пара gbp/usd обновила свой годовой минимум, достигнув отметки 1,2014. Несмотря на явное доминирование, медведи не смогли зайти в 19-ю фигуру, после чего пара привлекла к себе покупателей, за счёт которых цена удержалась в рамках 20-й фигуры. Южный импульс угас не только по техническим причинам – скорее, наоборот, ключевую роль здесь сыграли фундаментальные факторы. Британец стал пикировать вниз на фоне активных действий Бориса Джонсона по подготовке «хаотичного» Брекзита. Он создал так называемый «военный кабинет» из числа министров, развернул масштабную информационную кампанию и поставил жёсткий ультиматум Брюсселю относительно пересмотра условий сделки. Иными словами, он всем своим поведением дал понять, что Британия не будет инициировать очередную отсрочку и готова выйти из ЕС без соглашения.

Пожалуй, трейдеры впервые ощутили реальность реализации озвучиваемых намерений – ранее подобная риторика членов офиса на Даунинг-стрит воспринималась рынком скорее как блеф со стороны Лондона. Именно поэтому фунт опустился к многолетним минимумам, но застыл на границе между 20 и 19 фигурами. Для преодоления ключевого уровня поддержки 1,2000 необходимы более веские основания – и «воинственные» намерения Джонсона в данном контексте здесь уже не помогут. Тем более что у действующего премьера есть серьёзный оппонент – британский парламент, депутаты которого не готовы удовлетворять его амбиции, молчаливо соглашаясь на реализацию «жёсткого» сценария.

Чем ближе к осени, тем чаще звучат политические заявления членов Палаты общин. Очередной политический сезон в Британии обещает быть «горячим»: не успел лидер оппозиции заявить о готовности инициировать Джонсону вотум недоверия, как появились первые признаки того, что лейбористы и консерваторы могут объединиться с целью блокировки «жёсткого» Брекзита. На данный момент около 50 лейбористов выразили готовность выступить «единым фронтом» с центристами из Консервативной партии против апокалиптического плана правительства. Кроме того, многие депутаты Палаты общин поддержали идею Корбина о создании временного правительства после объявления вотума недоверия Джонсону и пролонгации переговорного периода с ЕС.

Правда, большинство лидеров политических сил не согласились видеть Корбина в роли главы правительства «национального единства». В частности, лидер Либеральных демократов предложила на этот пост других депутатов. Примечательно, что представители Зелёной партии и Партии Уэльса также предварительно согласились поддержать данную идею. На данный момент идут политические торги, но даже сам факт обсуждения данного вопроса оказывает фоновую поддержку британской валюте.

Таким образом, последние события говорят о том, что парламент Великобритании уже в начале сентября готов «показать зубы», сместив Джонсона с занимаемой должности и заблокировав «жёсткий» Брекзит. И здесь стоит напомнить события 5-месячной давности, когда члены Палаты общин провели сигнальное голосование по всем вариантам Брекзита. Ещё тогда стало ясно, что парламентарии во многом смягчили свою позицию относительно дальнейших взаимоотношений с Евросоюзом. Например, вариант, согласно которому Британия после Брекзита должна была создать таможенный союз с ЕС набрала 264 голосов. Против высказались 272 депутата, поэтому перевес оказался минимальным. Также рассматривался вариант, который включал в себя опцию Common Market 2.0, при которой Великобритания останется в Европейской экономической зоне и договорится с ЕС о временном таможенном союзе, действующем до тех пор, пока ему не будет найдена альтернатива. Этот вариант поддержали 188 депутатов. Другой вариант предполагал проведение повторного референдума о выходе страны из ЕС. Данную инициативу поддержали 268 парламентариев, тогда как 295 высказались против. Ранее подобные идеи категорически отвергались Палатой общин, с гораздо большим перевесом голосов.

Если сравнивать итоги мартовского голосования по вышеуказанным предложениям с более жёсткими инициативами, то разница в уровне поддержки очевидна. Например, за вариант под литерой «B», то есть за выход страны из ЕС без заключения какого-либо соглашения, тогда проголосовали всего 160 депутатов, тогда как против этой идеи высказались сразу 400 парламентариев. Полагаю, дополнительные комментарии здесь излишни.

Таким образом, пара gbp/usd на данный момент имеет потенциал для дальнейшего коррекционного роста, как минимум к отметке 1,2200. Ближайшим уровнем сопротивления является линия Kijun-sen на дневном графике, которая соответствует цене 1,2295.

16.08.2019 15:33:05
Фрактальный анализ по основным валютным парам на 16 августа

Здравствуйте, уважаемые коллеги.

По паре Евро/Доллар продолжения развития нисходящего цикла от 13 августа ожидаем после прохода шумового диапазона 1.1073 – 1.1062. По паре Фунт/Доллар следим за развитием восходящего цикла от 12 августа. По паре Доллар/Франк последующего развития восходящей тенденции от 13 августа ожидаем после пробоя 0.9816. По паре Доллар/Иена продолжения движения кверху ожидаем после пробоя 106.91, уровень 105.64 ключевая поддержка. По паре Евро/Иена уровень 117.58 является ключевым сопротивлением для последующего развития нисходящей структуры от 13 августа. По паре Фунт/Иена последующего развития восходящей структуры от 12 августа ожидаем после пробоя 129.66, уровень 127.94 ключевая поддержка.

Прогноз на 16 августа:

Аналитический обзор валютных пар в масштабе Н1:

По паре Евро/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 1.1124, 1.1102, 1.1073, 1.1062, 1.1032 и 1.1011. Здесь мы следим за развитием нисходящей структуры от 13 августа. Краткосрочное движение книзу ожидаем в диапазоне 1.1073 – 1.1062, пробой последнего значения приведет к выраженному движению, здесь цель – 1.1032, возле этого уровня консолидация цены и отсюда высока вероятность ухода в коррекцию. Потенциальным значением для нисходящей тенденции считаем уровень 1.1032.

Краткосрочное восходящее движение возможно в коридоре 1.1088 – 1.1102, пробой последнего значения приведет к затяжной коррекции, здесь цель – 1.1124, этот уровень является ключевой поддержкой для нисходящей структуры.

Основная тенденция – нисходящий цикл от 13 августа.

Торговые рекомендации:

Buy 1.1088 Take profit: 1.1100

Buy 1.1105 Take profit: 1.1122

Sell: 1.1060 Take profit: 1.1035

Sell: 1.1030 Take profit: 1.1011

По паре Фунт/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 1.2245, 1.2224, 1.2191, 1.2169, 1.2135, 1.2117 и 1.2081. Здесь следим за развитием восходящего цикла от 12 августа. Краткосрочное восходящее движение ожидаем в коридоре 1.2169 – 1.2191, пробой последнего значения должен сопровождаться выраженным восходящим движением, в данном случае цель – 1.2224. Потенциальным значением для верха считаем уровень 1.2245, по достижении которого ожидаем консолидацию, а также откат книзу.

Краткосрочное нисходящее движение возможно в коридоре 1.2135 – 1.2117, пробой последнего значения приведет к затяжной коррекции, здесь цель – 1.2081, этот уровень является ключевой поддержкой для нисходящей структуры.

Основная тенденция – нисходящий цикл от 31 июля.

Торговые рекомендации:

Buy: 1.2170 Take profit: 1.2190

Buy: 1.2195 Take profit: 1.2224

Sell: 1.2135 Take profit: 1.2118

Sell: 1.2115 Take profit: 1.2081

По паре Доллар/Франк ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 0.9949, 0.9923, 0.9883, 0.9854, 0.9816, 0.9768, 0.9745 и 0.9714. Здесь мы следим за восходящей структурой от 13 августа. Продолжения движения кверху ожидаем после пробоя 0.9816, в данном случае цель – 0.9854, в коридоре 0.9854 – 0.9883 краткосрочное восходящее движение, а также консолидация. Пробой уровня 0.9883 должен сопровождаться выраженным восходящим движением, здесь цель – 0.9923. Потенциальным значением для верха считаем уровень 0.9949, по достижении которого ожидаем консолидацию, а также откат книзу.

Краткосрочное нисходящее движение возможно в коридоре 0.9768 – 0.9745, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 0.9714, этот уровень является ключевой поддержкой для верха.

Основная тенденция – восходящий цикл от 13 августа.

Торговые рекомендации:

Buy: 0.9816 Take profit: 0.9854

Buy: 0.9856 Take profit: 0.9881

Sell: 0.9768 Take profit: 0.9747

Sell: 0.9743 Take profit: 0.9715

По паре Доллар/Иена ключевыми уровнями в масштабе являются: 108.62, 108.14, 107.45, 106.91, 106.35, 105.94, 105.64 и 105.01. Здесь мы продолжаем следить за восходящей структурой от 12. Продолжения движения кверху ожидаем после пробоя 106.91, в данном случае цель – 107.45, возле этого уровня консолидация. Пробой 107.45 должен сопровождаться выраженным восходящим движением, здесь цель – 108.14. Потенциальным значением для верха считаем уровень 108.62, по достижении которого ожидаем откат книзу.

Диапазон 105.94 – 105.64 является ключевой поддержкой для верха, его проход ценой будет располагать к развитию нисходящего движения, в данном случае цель – 105.01.

Основная тенденция: формирование потенциала для верха от 12 августа.

Торговые рекомендации:

Buy: 106.91 Take profit: 107.43

Buy: 107.47 Take profit: 108.14

Sell: Take profit:

Sell: 105.62 Take profit: 105.04

По паре Канадский доллар/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 1.3445, 1.3422, 1.3385, 1.3361, 1.3329, 1.3288, 1.3265, 1.3240 и 1.3194. Здесь мы следим за развитием локальной восходящей структуры от 9 августа. Продолжения движения кверху ожидаем после пробоя 1.3330, в данном случае цель – 1.3361, в коридоре 1.3361 – 1.3385 консолидация. Пробой уровня 1.3385 позволит рассчитывать на движение к потенциальной цели – 1.3422, по достижении этого уровня ожидаем консолидацию в коридоре 1.3422 – 1.3444, а также откат книзу.

Краткосрочное нисходящее движение возможно в коридоре 1.3288 – 1.3265, пробой последнего значения приведет к углубленной коррекции, здесь цель – 1.3240, этот уровень является ключевой поддержкой для верха.

Основная тенденция – локальная восходящая структура от 9 августа.

Торговые рекомендации:

Buy: 1.3330 Take profit: 1.3360

Buy: 1.3387 Take profit: 1.3422

Sell: 1.3288 Take profit: 1.3266

Sell: 1.3264 Take profit: 1.3240

По паре Австралийский доллар/Доллар ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 0.6967, 0.6922, 0.6902, 0.6869, 0.6843, 0.6803, 0.6762, 0.6733 и 0.6675. Здесь мы следим за развитием восходящей структуры от 7 августа, также цена оформила небольшой потенциал для верха от 14 августа. Возобновление восходящего движения ожидаем после пробоя 0.6803, в данном случае первая цель – 0.6843, в коридоре 0.6843 – 0.6869 краткосрочное восходящее движение, а также консолидация. Пробой уровня 0.6870 должен сопровождаться выраженным восходящим движением, здесь цель – 0.6902, в коридоре 0.6902 – 0.6922 консолидация. Потенциальным значением для верха считаем уровень 0.6967, по достижении которого ожидаем откат книзу.

В коридоре 0.6762 – 0.6733 ожидаем консолидированное движение, пробой уровня 0.6733 приведет к развитию нисходящей структуры, в данном случае потенциальная цель – 0.6675.

Основная тенденция – восходящая структура от 7 августа, стадия коррекции.

Торговые рекомендации:

Buy: 0.6805 Take profit: 0.6840

Buy: 0.6844 Take profit: 0.6867

Sell: Take profit:

Sell: 0.6730 Take profit: 0.6680

По паре Евро/Иена ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 119.40, 118.65, 118.22, 117.58, 117.16 и 116.54. Здесь мы следим за развитием локального потенциала для низа от 13 августа. Краткосрочное нисходящее движение ожидаем в диапазоне 117.58 – 117.16, пробой последнего значения позволит рассчитывать на движение к потенциальной цели – 116.54, возле этого уровня консолидация.

Краткосрочное восходящее движение ожидаем в коридоре 118.22 – 118.65, пробой последнего значения будет располагать к формированию восходящей структуры для верха, здесь первая цель – 119.40.

Основная тенденция – формирование локальной нисходящей структуры от 13 августа.

Торговые рекомендации:

Buy: 118.22 Take profit: 118.62

Buy: 118.70 Take profit: 119.40

Sell: 117.56 Take profit: 117.18

Sell: 117.14 Take profit: 116.55

По паре Фунт/Иена ключевыми уровнями в масштабе Н1 являются: 132.17, 131.23, 130.57, 129.66, 127.94, 127.33, 126.48 и 125.57. Здесь мы следим за развитием восходящей структуры от 12 августа. Краткосрочное восходящее движение ожидаем в диапазоне 129.00 – 129.66, пробой последнего значения приведет к выраженному восходящему движению, здесь цель – 130.57, в коридоре 130.57 – 131.23 краткосрочное восходящее движение, а также консолидация. Потенциальным значением для верха считаем уровень 132.17, по достижении которого ожидаем консолидацию, а также откат книзу.

Краткосрочное нисходящее движение возможно в коридоре 127.94 – 127.33, пробой последнего значения будет располагать к развитию нисходящей структуры, здесь первая цель – 126.48. В качестве потенциального значения рассматриваем уровень 125.57.

Основная тенденция – формирование потенциала для верха от 12 августа.

Торговые рекомендации:

Buy: 129.67 Take profit: 130.55

Buy: 130.60 Take profit: 131.20

Sell: 127.30 Take profit: 126.50

Sell: 126.44 Take profit: 125.60

16.08.2019 14:46:39
Торговые рекомендации по валютной паре EURUSD - перспективы дальнейшего движения

Валютная пара Евро/Доллар уже как 16 дней проявляет высокую волатильность, имея среднесуточный показатель в районе 65 пунктов, и это не может не радовать спекулянтов. С точки зрения технического анализа мы видим вновь потрясающую картину, наша теория того, что застой-откат начала вчерашнего дня приведет к перегруппировке торговых сил и восстановлению нисходящего инерционного хода, совпала на все 100%, поздравляя всех с очередной прибылью. Теперь разберем это явление, все идет от затянувшегося флетового образования 1,1180/1,1250, которое продлилось аж на 7 дней. Застой (флет) находился в фазе продолговатой коррекции глобального нисходящего тренда, тем самым такого рода остановка послужила накапливанию коротких позиций, и как факт - инерционный ход в сторону восстановления.

Как обсуждалось в предыдущем обзоре, трейдеры уже были заряжены в коротких позициях: одни частично зафиксировались на первом скачке, другие удерживали позиции, а третьи думали о доливке в имеющиеся сделки. Рассматривая торговый график в общем плане, дневной период, мы видим явный переход такта с «Коррекции» на «Импульс», теперь все внимание сосредоточено на психологическом уровне 1,1000, который играет роль временной опоры в глобальном нисходящем тренде.

Новостной фон минувшего дня имел в себе отчет Министерства торговли Соединенных Штатах, где опубликовали данные по розничным продажам, которые обрадовали участников рынка. Так вот, объем розничных продаж вырос на 0,7% в месячном выражении, что сигнализирует о потребительском спросе и уровне доверия потребителей к экономике. Новость практически моментально отразилась на динамике американского доллара, виде его роста, продолжая формировать инерционный ход по паре EURUSD.

Информационный фон не стоял на месте, глава ФРБ Сент-Луиса Джеймс Буллард, заявил, что он не будет предрешать необходимость снижения базовой ставки в сентябре, дополнив, что политика должна основываться на перспективах экономики и инфляции, а не на ретроспективных данных, которые, как он все же отметил, были весьма убедительными. Потребительские расходы выросли, отметил глава Сент-Луиса, указывая на высокие квартальные продажи Walmart. В то же время господин Буллард развеял слухи многих трейдеров касательно экстренного межсессионного собрании ФРС на фоне торговой войны и углубления глобального экономического спада.

«Я так не думаю, что такого рода экстренная встреча будет. В таких делах время некритично. Пара недель, так или иначе, не имеют значения. Важно то, что мы находимся в подходящем диапазоне ставок и соответствующим образом реагируем на поступающую информацию», - заявил глава ФРБ Сент-Луиса Джеймс Буллард.

По традиции завершает рубрику информационный фон, новости Брекзита. Так вот, здесь лидеру оппозиционной Лейбористской партии Британии Джереми Корбину пришла мысль о «перевороте», призывая парламент выразить вотум недоверия кабинету Бориса Джонсона и поддержать создание нового кабинета, во главе которого станет он сам. Посыл всех этих действий в том, чтобы не дать текущему кабинету, в лице премьер-министра Бориса Джонсона, провести жесткий выход страны из состава ЕС.

Сам Евросоюз уже безысходно опускает руки в этом затянувшемся процессе Брекзита, так как никаких действий касательно решения по текущему соглашению нет, одни ультиматумы жесткого выхода.

Сегодня в плане экономического календаря мы имеем статистические данные по строительному сектору в Соединенных Штатах, где ждут незначительных изменений. Динамика разрешений на строительство за июль демонстрирует рост с 1,232М до 1,270М, а строительство новых домов в Штатах показывает рост с 1,253М до 1,257М.

Предстоящая торговая неделя в плане экономического календаря начинается с итоговых данных по инфляции в Европе, где по предварительной оценке мы видели ее уровень 1,1%. Наиболее интересные события нас ждут в среду и четверг, где опубликуют протоколы заседаний ФРС и ЕЦБ, что, безусловно, заинтересует рынок. А вот в пятницу, 23 августа, все будут пристально следить за выступлением главы ФРС Джерома Пауэлла на ежегодном заседании Центрального банка в Джексон-Хоул, штат Вайоминг. Тема его выступления - «Вызовы для денежно-кредитной политики», согласно публичному графику ФРС. Что слушать, спросите вы, намеки касательно ставки и дальнейших действий ФРС.

Наиболее интересные события отобразил ниже --->

Понедельник, 19 августа

ЕС 12:00 мск - Индекс потребительских цен (ИПЦ) (г/г) (июль): Пред. 1,1% --- > Прогноз 1,1%

Среда, 21 августа

США 17:30 мск. - Продажи на вторичном рынке жилья (июль): Пред. 5,35М --- > Прогноз 5,27М

США 21:00 мск. - Публикация протоколов FOMC

Четверг, 22 августа

ЕС 14:30 мск. - Публикация протокола заседания ЕЦБ по монетарной политике

США 15:30 мск. - Число первичных/повторных заявок на пособия по безработице

Пятницы, 23 августа

США 17:00 мск. - Продажи нового жилья (июль): Пред. 646К --- > Прогноз 660К

Дальнейшее развитие

Анализируя текущий торговый график, мы видим идеальный инерционный ход, где котировке уже удалось достигнуть значения 1,1080, нижняя граница уровня 1,1100 - (1,1080/1,1120). Трейдеры, в свою очередь, начинают активно задумываться о фиксации прибыли, которую они получают еще от значения 1,1160.

Возможно предполагать, что текущий инерционный ход еще может порадовать трейдеров, но перед котировкой уже в непосредственной «близости» располагается важный психологический уровень 1,1000, который удерживает текущий нисходящий тренд. Так вот, давление данного уровня может отразиться на количестве коротких позиций, которые пойдут на спад ввиду страха остановки котировки и последующего отскока.

На основе вышеизложенной информации выведем торговые рекомендации:

- Позиции на покупку стоит рассматривать только в случае нахождения отчетливой точки опоры, не совсем уверен, что 1,1080 сейчас может сыграть эту роль. Теоретически психологический уровень 1,1000 (+/- 30п.) мог бы спровоцировать остановку с последующим заливом длинных позиций.

- Позиции на продажу уже имеются у многих трейдеров, с довольно хорошим багажом прибыли. Зайти еще? Вопрос спорный, из-за риска опоры 1,1000. Если все же надумали зайти с нуля, то оперируйте очень консервативный объемом. Основные позиции будем рассматривать уже после четкой фиксации цены ниже чем 1,1000, ну или после коррекции, но это уже тема обсуждения следующей недели.

Индикаторный анализ

Анализируя разный сектор таймфреймов (ТФ), мы видим, что за счет инерционного хода весь спектр индикаторов, на всех временных участках окрасился в красный цвет продаж, что, в принципе, нормально и отражает общий интерес рынка.

Волатильность за неделю / Замер волатильности: Месяц; Квартал; Год

Замер волатильности отражает среднесуточное колебание, с расчета за Месяц / Квартал / Год.

(16 августа строилась с учетом времени публикации статьи)

Волатильность текущего времени составляет 38 пунктов. Только застой в пределах уровня 1,1100 - (1,1080/1,1120) может нас ограничить в нарастании волатильности, так как, по всем другим признакам, волатильнасть дня вновь должна быть на высоком уровне.

Ключевые уровни

Зоны сопротивления: 1,1100**; 1,1180*; 1,1300**; 1,1450; 1,1550; 1,1650*; 1,1720**; 1,1850**; 1,2100

Зоны поддержки: 1,1000***; 1,0850**

* Периодический уровень

** Диапазонный уровень

***Психологический уровень

**** Статья построена по принципу ведение сделки, с ежесуточной корректировкой

16.08.2019 14:06:39
Доллар ставит врагов на колени

Сильная экономика – сильная валюта! Этот принцип фундаментального анализа работает как часы. Сколько не пытаются Дональд Трамп и действующая по его указке ФРС утопить доллар США, ничего у них не получается. Штаты выглядят лучше остального мира, а в таких условиях индекс USD обречен на ралли. Дивергенция в экономическом росте всегда верой и правдой служила любой валюте, и «американец» – не исключение из правил.

После сильной статистики по розничным продажам за июль компания Macroeconomic Advisers повысила свой прогноз по ВВП США за третий квартал с 1,7% до 2%. Опережающий индикатор от ФРБ Атланты сигнализирует, что американская экономика в июле-сентябре расширится на 2,2%. А ведь Штаты могут похвастать еще и безработицей вблизи минимальной отметки за последние полвека и разогнавшейся до 2,2% базовой инфляцией. В обычных условиях ФРС просто обязана была бы рассмотреть вопрос о повышении ставки по федеральным фондам, ее же, напротив, приходится снижать. Виной всему международные риски, из-за которых инвертировала кривая доходности. Она регулярно верно предсказывала все последующие рецессии с середины 50-х годов прошлого века.

США явно выглядят лучше основных конкурентов, о чем свидетельствует не только рост индекса экономических сюрпризов до максимальной отметки за последние несколько месяцев. Экономика Германии во втором квартале сократилась на 0,1%, ВВП еврозоны отметился более чем скромным ростом 0,2% кв/кв, а китайское промышленное производство продемонстрировало худшую динамику с 2002. Торговые войны несут боль не только Поднебесной, но и ориентированной на экспорт экономике валютного блока во главе с Германией.

Динамика индекса экономических сюрпризов США

В результате ЕЦБ вынужден ослаблять денежно-кредитную политику. Причем не скромно, а очень серьезно. Рынки ожидают снижения ставки по депозитам с -0,4% до -0,5% и реанимации канувшей в лету программы количественного смягчения, включая покупки облигаций на €40-50 млрд в месяц, на сентябрьском заседании Управляющего совета, а по факту могут получить гораздо больше. Например, Марио Драги и его коллеги могут снизить ставку на 0,2 п.п. и наряду с бондами начать покупать иные активы.

Основными событиями на неделе к 23 августа станут публикации протоколов июльских встреч ФРС и ЕЦБ. По их итогам была снижена ставка по федеральным фондам на 0,25 п.п, а супер-Марио подал сигнал о возобновлении QE. Теоретически дальнейшая динамика EUR/USD будет зависеть от того, чья риторика покажется рынку более «голубиной». Тем не менее принципа «сильная экономика – сильная валюта» никто не отменял, поэтому доллар вполне способен продолжить наступление на лагеря основных мировых валют.

Технически неспособность «быков» по евро удержать котировки в пределах диапазона консолидации 1,11-1,14 является признаком их слабости. Если «медведям» удастся переписать августовский минимум и активировать паттерн AB=CD, риски выполнения его таргета на 161,8% возрастут.

Дневной график EUR/USD

16.08.2019 13:14:18
Когда в бой вступает «тяжелая артиллерия», у евро не остается иного выбора, как идти на снижение

Единая европейская валюта резко подешевела в четверг, вплотную приблизившись к новому минимуму за два года.

Накануне курс евро по отношению к доллару США просел почти на 0,5%. Распродажи единой европейской валюты спровоцировали заявления члена Совета управляющих ЕЦБ Олли Рена. По его словам, на следующем заседании европейский регулятор объявит о пакете мер стимулирования, включив в него существенные и достаточные покупки облигаций, а также снижение процентных ставок. Эти меры могут превзойти все ожидания инвесторов.

«Когда вы имеете дело с финансовыми рынками, всегда лучше превзойти ожидания, чем не оправдать их, и лучше принять более сильный пакет мер, чем сделать какие-либо скромные шаги», – сказал высокопоставленный чиновник ЕЦБ.

Он указал на ряд рисков, угрожающих европейской экономике, включая нестабильную политическую ситуацию в Италии, замедление экономического роста в Китае, неопределенность в глобальной экономике, вызванную напряженностью в торговых отношениях США и Поднебесной, и возможность «жесткого» Brexit.

«В течение последних двух месяцев наблюдается некоторое ухудшение экономических перспектив Европы. Этот ухудшающийся экономический фон оправдывает принятие дальнейших мер в кредитно-денежной политике, что мы и собираемся сделать в сентябре. Я думаю, что большинство в Совете управляющих ЕЦБ, скорее всего, предпочтет агрессивный пакет стимулов», – отметил О. Рен.

Цель подобной риторики вполне понятна: сделать единую европейскую валюту дешевле и дать возможность разогнать инфляцию в еврозоне.

Уже не первый год эксперты пророчат евро падение до уровня паритета с долларом США.

Пойдет ли EUR/USD на обновление локальных минимумов? С фундаментальной точки зрения евровалюта слабее гринбека. Техническая картина показывает, что потенциал снижения EUR/USD, действительно, высок. Однако впереди сентябрь – месяц, когда от слов к делу могут перейти как Федрезерв, так и ЕЦБ.

Согласно опросу, проведенному недавно агентством Bloomberg, подавляющее большинство экономистов ожидают, что в сентябре европейский регулятор опустит ставку по депозитам еще глубже на отрицательную территорию (с -0,4% до -0,5%), а также объявит о запуске новой программы денежной эмиссии через скупку активов.

При этом объемы нового раунда количественного смягчения (кстати, третьего за последние девять лет) по-прежнему остаются предметом спора.

Так, специалисты ABN Amro считают, что покупки активов составят €70 млрд в месяц и будут осуществляться в течение девяти месяцев. Morgan Stanley же прогнозирует QE на уровне €45-60 млрд в месяц на протяжении как минимум одного года. По расчетам Goldman Sachs, ЕЦБ «напечатает» в общей сложности до €300 млрд.

Некоторые аналитики полагают, что о покупке облигаций будет объявлено одновременно со снижением ставки, в то время как другие прогнозируют запуск QE с задержкой. В частности, UBS не считает новые покупки активов решенным вопросом.

Сентябрьское заседание европейского регулятора станет последним для Марио Драги в качестве председателя ЦБ. Напоследок он может все-таки решиться поразить инвесторов. Однако с учетом того, что процентные ставки в еврозоне и так находятся на отрицательной территории, удивить участников рынка может лишь запуск новой масштабной программы QE. Такой шаг, безусловно, окажет негативное влияние на курс единой европейской валюты.

На июльской встрече у чиновников FOMC не было серьезных оснований для дополнительного смягчения монетарной политики, однако распродажа на американском фондовом рынке и ухудшение торговых отношений США и Китая привели к тому, что инвесторы ожидают от ФРС как минимум еще два раунда снижения процентных ставок в текущем году. По мнению ряда экспертов, сейчас у американского ЦБ не остается иного выбора, кроме как следовать этим ожиданиям.

Почему же тогда растет гринбек? Причины укрепления американской валюты, по-видимому, следует искать в силе Соединенных Штатов. Когда глобальная экономика во главе с Германией и Поднебесной движется к рецессии, американская экономика уверенно стоит на ногах, что покупать, как не доллар?

Вышедшие накануне данные по розничным продажам в США за июль превзошли прогнозы, что ослабило опасения инвесторов о том, что экономика страны идет к рецессии, и оказало поддержку американской валюте.

«Когда остальной мир катится в пропасть, июльские цифры по розничным продажам показывают, что американский потребитель снова спешит на помощь», – заявил Майкл Пирс из Capital Economics.

Напомним, в минувшую среду впервые с 2008 года доходность 10-летних трежерис оказалась ниже доходности 2-летних бондов. Данное явление известно под термином «инверсия кривой» и считается индикатором приближающейся рецессии в США. Текущая инверсия вызвала панику на финансовых рынках и породила слухи о том, что Федрезерву придется снизить процентную ставку еще до очередного заседания, которое состоится 18 сентября, чтобы опередить нарастающую тревогу.

«Любая инверсия, которая может дать "медвежий" сигнал экономике США, должна быть устойчивой в течение определенного периода, поэтому нам придется подождать и посмотреть на это», – заявил вчера член FOMC и президент ФРБ Сент-Луиса Джеймс Буллард, отметив, что потрясения на финансовых рынках и замедление мировой экономики не требуют от ФРС принятия мер до запланированного заседания ЦБ 18 сентября.

По словам стратегов Goldman Sachs, статус валюты-убежища может стать основным препятствием для ослабления доллара в среднесрочной перспективе, если американский ЦБ не снизит процентную ставку сверх того, что рынок сейчас ожидает и уже заложил в котировки.

«История показывает, что доллар может вырваться из своей типичной обратной связи с глобальным ростом. Как правило, это происходит лишь тогда, когда Федрезерв достаточно сильно сужает дифференциал процентных ставок между США и их основными торговыми партнерами», – сообщили представители фининститута.

Экономисты Goldman Sachs ожидают от ФРС сокращения процентной ставки на 0,5% против прогнозируемого срочным рынком 1%.

«Дальнейшая динамика курса доллара будет зависеть от сравнения показателей экономического роста и перспектив монетарной политики в США и остального мира. Мы должны получить более четкие представления относительно обоих факторов в следующем месяце или в течение двух», – сказали они.

16.08.2019 13:14:11
Торговые рекомендации по валютной паре GBPUSD – перспективы дальнейшего движения

Валютная пара Фунт/Доллар за прошедший торговый день проявила ожидаемо высокую волатильность 98 пунктов, пробивая ранее сформированное скопление. С точки зрения технического анализа мы видим, что двухдневное скопление 1,2040/1,2100, которое привлекло внимание многих тредеров, все же было пробито, направляя котировку в сторону периодического значения 1,2150. Скачок и повышение волатильности было ожидаемым явлением, вы только посмотрите на таблицу волатильности и все встанет на свои места.

Как обсуждалось в предыдущем обзоре, трейдеры не делали лишних движений, не спекулировали внутри скопления, этого и не нужно было, так как позиция выжидания пробоя казалась наиболее прибыльной и не имеет значение, куда улетит рынок - вверх либо вниз - можно было заработать. Рассматривая торговый график в общем плане (дневной таймфрейм), мы видим процесс отката с возвращением цены в рамки недавнего накопления (2-7 августа). Настала долгожданная фаза «Коррекции» - пока не тороплюсь делать такие кардинальные выводы, так как давление на фунт стерлинг высокое, хоть и фаза «Коррекции» уже давно назрела с точки зрения технического анализа.

Новостной фон минувшего дня имел в себе статистические данные касательно розничных продаж в Великобритании и Соединенных Штатах, где по обеим странам мы видим неплохие данные. Так вот, по Британии мы имеем 0,2 процента роста по сравнению с данными с июня месяца, чему поспособствовали повсеместные распродажи в магазинах. Фунт довольно положительно отреагировал на статистику, но не только она сыграла роль локального роста национальной валюты. После чего мы имеем аналогичные данные по Соединенным Штатам, где объем розничных продаж в месячном выражении вырос на 0,7%, что не осталось без внимания участниками рынка, как факт, доллар резко стал укреплять свои позиции.

Информационно-новостной фон сыграл не меньшую роль в минувшем дне, так вот лидер оппозиционной Лейбористской партии Великобритании Джереми Корбин призывал парламент выразить вотум недоверия кабинету Бориса Джонсона и поддержать создание нового кабинета, во главу кабинета Корбин предложил самого себя. Выглядит все это смешно, но идея Корбина в другом. Лидер оппозиции нацелен на то, что такого рода действия помогут нарушить планы нынешнего правительства, которое намерено выйти из состава ЕС без соглашения. При этом он уточнил, что его мандат будет жёстко ограничен, и главной задачей будет, как предотвратить жесткий выход, как организовать общенациональные выборы, на которых жители Великобритании смогут определить свое будущее. В свою очередь, Борис Джонсон продолжает свою рекламную компанию, в этот раз он провел традиционную сессии вопросов к премьер-министру (PMQ), которая еженедельно проводится в Палате общин, но «великий уравнитель» сделал ход конем и провёл первую в истории «народную» сессию PMQ, которая была преподнесена как возможность Джонсона напрямую взаимодействовать с народом. Вот так и закончилась новая серия Санта-Барбары в Британии, ждем продолжения.

Сегодня в плане экономического календаря мы имеем статистические данные по строительному сектору в Соединенных Штатах, где ждут незначительных изменений. Динамика разрешений на строительство за июль демонстрирует рост с 1,232М до 1,270М, а строительство новых домов в Штатах показывает рост с 1,253М до 1,257М.

Предстоящая торговая неделя в плане экономического календаря не блистает статистикой по Великобритании, ее попросту нет, да, наверное, она и не нужно, если основным драйвером для фунта стерлинга является информационный фон. Без новостей мы не останемся, по Соединенным Штатам есть, что обсудить. Возьмем, к примеру, публикацию протокола заседания Комитета по открытым рынкам ФРС, тема актуальна для всех.

Наиболее интересные события отобразил ниже --->

Среда, 21 августа

США 17:30 мск. - Продажи на вторичном рынке жилья (июль): Пред. 5,35М --- > Прогноз 5,27М

США 21:00 мск. - Публикация протоколов FOMC

Четверг, 22 августа

ЕС 14:30 мск. - Публикация протокола заседания ЕЦБ по монетарной политике

США 15:30 мск. - Число первичных/повторных заявок на пособия по безработице

Пятницы, 23 августа

США 17:00 мск. - Продажи нового жилья (июль): Пред. 646К --- > Прогноз 660К

Дальнейшее развитие

Анализируя текущий торговый график, мы видим желание котировки вернуться в рамки недавнего накопления 1,2150/1,2200, где уже имелось касание среднего значения 1,2150. Трейдеры, в свою очередь, вновь поделились на две фракции: первые - они «ждуны», занимают выжидательную позицию на рынке, отслеживая четкие фиксации цены относительно значений 1,2000/1,2200, так как пробой первого координата говорит о восстановление нисходящего тренда, а пробой второго значения говорит о стадии коррекции. Вторые относят себя к агрессивным участникам рынка и пытаются прокатиться на всем, что видят и не видят. Так вот, здесь фиксация цены выше, чем 1,2100, уже дала им возможность прокатиться до 1,2150, где удачно было частично зафиксирована позиция с передвижением стоп-лосса в ноль. Последующих ход, который ими рассматривается, эта фиксация цены выше чем 1,2150, с ходом к 1,2200.

Индикаторный анализ

Анализируя разный сектор таймфреймов (ТФ), мы видим, что показатели индикаторов в краткосрочной и внутридневной перспективе заняли восходящую сторону за счет возвращения цены в рамки недавнего скопления. Среднесрочная перспектива придерживается нисходящей позиции за счет общего фона рынка.

Волатильность за неделю / Замер волатильности: Месяц; Квартал; Год

Замер волатильности отражает среднесуточное колебание, с расчета за Месяц / Квартал / Год.

(16 августа строилась с учетом времени публикации статьи)

Волатильность текущего времени составляет 58 пунктов. Волатильность еще может вырасти за счет возвращения котировки в рамки недавнего скопления.

Ключевые уровни

Зоны сопротивления: 1,2150**; 1,2350**; 1,2430; 1,2500; 1,2620; 1,2770**; 1,2880 (1,2865-1,2880)*; 1,2920* 1,3000**; 1,3180*; 1,3300

Зоны поддержки: 1,2000; 1,1700; 1,1475**

* Периодический уровень

** Диапазонный уровень

*** Статья построена по принципу ведение сделки, с ежесуточной корректировкой